沃伦·巴菲特(Warren Buffett)麾下的伯克希尔哈撒韦(Berkshire Hathaway)近来进入抛售股票模式。
伯克希尔哈撒韦透露，第二季度出售了近一半的苹果公司持股，在今年早些时候大量减持后，该公司对苹果的大规模持仓进一步缩水。
伯克希尔哈撒韦发布的财务报表显示，截至6月的三个月，该公司净售出755亿美元股票，包括现金等价物在内的现金储备增至创纪录的2769.4亿美元。
近日来伯克希尔哈撒韦还逐步减持了美国银行(Bank of America)的股票，这是伯克希尔哈撒韦的第二大重仓股，仅次于苹果公司。
股票减持和巨额现金储备表明，巴菲特在寻找价格足够低、有望带来可观回报的优质投资方面遇到了挑战。股市估值越来越高：FactSet的数据显示，标普500指数最近基于未来12个月预期收益的市盈率接近21倍，该指标的20年均值为近16倍。巴菲特在5月份的伯克希尔哈撒韦年度股东大会上谈到了现金配置的难度。
“我们很乐意投掉这些钱，但除非我们认为我们所做的事情风险很小，而且能让我们赚很多钱，否则我们不会投出这些资金，”他说。
根据提交给美国证券交易委员会(Securities and Exchange Commission)的文件，伯克希尔哈撒韦在截至上周四的12个交易日内出售了价值约38亿美元的美国银行股票，目前持有该行12.15%的股份，按上周五收盘价计算，这些股份价值超过350亿美元。
美国银行股价近几个月有所回升，从去年10月底的低点到7月份伯克希尔哈撒韦开始抛售时累计上涨了75%。
“他似乎并不喜欢银行股，”Edward Jones高级股票研究分析师James Shanahan表示。“近年来抛售了很多银行股。”
上周六发布的季度报表显示，第二季度伯克希尔哈撒韦出售了约49%的苹果公司持股，截至6月底，其苹果持仓价值为842亿美元。
这是伯克希尔哈撒韦第一季度将苹果持仓减少13%后，再度减持苹果股票。巴菲特在伯克希尔哈撒韦5月份的年度股东大会上称赞苹果公司，称后者比另外两只重仓股美国运通 (American Express)和可口可乐 (Coca-Cola)还要优秀。他暗示，对税率可能上升的预期促使他决定对所持苹果股票进行一些获利了结。近年来，随着苹果公司股价飙升，这笔持仓的价值已大幅增加。2024年迄今，苹果公司股价累计上涨14%。
巴菲特是有史以来最伟大的选股者之一，他的一举一动对许多投资者来说都具有重要意义。
Gabelli Funds的投资组合经理Macrae Sykes在一只ETF中持有伯克希尔哈撒韦和美国银行的股票。他说，巴菲特的这家公司正出售美国银行股票，这让他感到迟疑。
“他是世界上最杰出的投资者之一，对金融服务领域无疑有绝佳的投资经验，” Sykes说。“像这样的事情值得关注，也要据此审视我们的研究。”
2011年金融危机过后，伯克希尔哈撒韦投资了美国银行，在投资者质疑该行健康状况之际投下了信任票。2017年，伯克希尔哈撒韦成为美国银行的最大股东，在截至上周四的出售之后依然保持这一地位。
近年来，伯克希尔哈撒韦还出售了其他银行的股票，退出了对摩根大通(JPMorgan Chase)和富国银行(Wells Fargo)的持股。
伯克希尔哈撒韦旗下企业包括保险公司Geico、铁路运营商BNSF Railway和运动服制造商Brooks Running。该公司第二季度净利润303亿美元，合A类股每股收益21,122美元。相比之下，该公司上年同期净利润为359亿美元，合每股收益24,775美元。
不包括部分投资业绩的营业利润从上年同期的100亿美元增至116亿美元。保险承保和保险投资收益的增加推动该季度营业利润增长。
巴菲特曾表示，营业利润是衡量伯克希尔哈撒韦业绩的更好指标。根据会计规则，该公司报告净利润时必须将其巨额投资组合的未实现损益计入其中，因此股市的短期波动会影响业绩。
伯克希尔哈撒韦第二季度花了3.45亿美元回购股票，低于第一季度的26亿美元。2024年迄今，伯克希尔哈撒韦A类股上涨18%，超过同期标普500指数12%的涨幅。
